Новости организации

## Влияние налоговой реформы 2024 года на деятельность оценщиков: что нужно учитывать С 2025 года в России вступает в силу масштабная налоговая реформа, затрагивающая различные аспекты налогообложения и отчетности. Изменения коснутся не только бухгалтеров и налогоплательщиков, но и специалистов, занимающихся оценкой. В этой статье рассмотрим ключевые нововведения и их влияние на работу оценщиков, а также предложим практические рекомендации по методам и подходам в оценке. ## Основные изменения налогового законодательства ## 1\. Изменения в НДС • **Обязательство по уплате НДС для упрощенцев:** Компании на упрощенной системе налогообложения (УСН) с доходом свыше 60 млн рублей будут обязаны уплачивать НДС. Это нововведение повлияет на оценку налоговых обязательств и финансовых потоков компаний, что потребует от оценщиков пересмотра моделей оценки стоимости бизнеса. • **Расширение операций с нулевой ставкой НДС:** Введение нулевой ставки НДС для ряда операций, связанных с экспортом товаров и услуг, потребует учета этих изменений при оценке экспортно-ориентированных компаний и недвижимости, используемой в международной торговле. ## 2\. Налог на прибыль • **Повышение ставки налога на прибыль:** Основная ставка налога на прибыль увеличивается до 25%. Это изменение существенно повлияет на рентабельность бизнеса и требуемые нормы доходности, что должно быть учтено при финансовом моделировании и оценке стоимости бизнеса. • **Льготные ставки для ИТ-компаний**: ИТ-компании получат льготную ставку налога на прибыль в размере 5%. Это снижение налоговой нагрузки может повысить инвестиционную привлекательность ИТ-сектора и потребовать корректировок в оценках компаний данного сектора. ## Влияние на оценку недвижимости ### **1\. Изменения в налоге на имущество** **• Повышение ставок по дорогостоящей недвижимости:** Увеличение налоговых ставок для земельных участков и объектов недвижимости с высокой кадастровой стоимостью потребует пересмотра оценок таких объектов с учетом повышенной налоговой нагрузки. **• Нововведения в госпошлинах:** Введение новых размеров госпошлин за регистрацию и кадастровый учет недвижимости увеличит транзакционные издержки, что также должно учитываться при оценке инвестиционной привлекательности объектов недвижимости. ## **Влияние на оценку нематериальных активов (НМА)** **1\. Повышение коэффициентов** • Формирование первоначальной стоимости НМА: Повышение коэффициентов, используемых при формировании первоначальной стоимости НМА, таких как радиоэлектронная продукция и программы для ЭВМ, увеличит расчетную стоимость этих активов. Оценщикам необходимо учитывать эти изменения при проведении оценки НМА. **• Признание НИОКР в составе прочих расходов:** Повышение коэффициента для признания НИОКР также влияет на учет затрат на разработку новых продуктов и технологий. Это изменение может увеличить расходы, учитываемые при оценке стоимости бизнеса. **2\. Практические рекомендации** • Анализ текущих НМА: Проведение анализа текущих нематериальных активов с учетом новых коэффициентов и пересмотр их балансовой стоимости. • Корректировка финансовых моделей: Включение новых коэффициентов в финансовые модели и прогнозы денежных потоков для более точного отражения стоимости НМА. • Консультации с налоговыми специалистами: Взаимодействие с налоговыми консультантами для правильного применения новых коэффициентов и учета налоговых вычетов. ## Практические аспекты методов и подходов в оценке ### 1\. Доходный подход При применении доходного подхода, который включает капитализацию дохода и дисконтирование денежных потоков, оценщики должны учитывать изменения в налоговых ставках и обязательствах. Основные аспекты включают: • Корректировка ставок капитализации: Изменения в налоговом бремени могут повлиять на доходность инвестиций. Оценщики должны пересмотреть ставки капитализации, учитывая новые налоговые обязательства. • Моделирование денежных потоков: Пересчет денежных потоков с учетом новых ставок налога на прибыль, НДС и других налогов. Важно учесть налоговые льготы для определенных отраслей, таких как ИТ. ### **2\. Сравнительный подход** При сравнительном подходе, основанном на анализе рынка и сравнимых продаж, оценщики должны учитывать: • Корректировки цен сделок: Новые налоговые ставки и правила могут повлиять на цены сделок на рынке. Оценщики должны проводить анализ рынка с учетом новых налоговых условий. • Учет налоговых льгот и обязательств: При сравнении объектов учитывать налоговые льготы для определенных категорий недвижимости и бизнеса. ### **3\. Затратный подход** Затратный подход, основанный на определении стоимости воспроизводства или замещения объекта, также требует корректировок: • Пересчет затрат на строительство: Учет новых ставок налогов и пошлин при расчете стоимости строительства и восстановления объекта. • Корректировка амортизации и налоговых вычетов: Включение изменений в налоговую амортизацию и учет налоговых вычетов при расчете стоимости. ## Рекомендации для оценщиков 1. Мониторинг изменений: Регулярное отслеживание изменений налогового законодательства и их интерпретация для корректного применения в оценочной практике. 2. Адаптация моделей оценки: Пересмотр финансовых моделей и оценочных методик с учетом новых налоговых ставок и правил. 3. Консультации с налоговыми специалистами: Сотрудничество с налоговыми консультантами для получения актуальной информации и корректных расчетов налоговых обязательств. 4. Обучение и повышение квалификации: Участие в семинарах и тренингах по новому налоговому законодательству для своевременной адаптации к изменениям. ## Заключение Налоговая реформа 2025 года внесет значительные изменения в работу оценщиков бизнеса и недвижимости. Для сохранения качества оценки и соответствия новым требованиям законодательства оценщикам необходимо внимательно изучать нововведения и адаптировать свою работу к новым условиям. Это позволит корректно оценивать стоимость активов....